Aktuální situace na trzích – březen 2021 a vývoj modelových portfolií Edward

V dnešním krátkém komentáři zmíním i současný vývoj modelových portfolií naší investiční platformy pro současné i budoucí rentiéry Edward. Máte-li chuť dozvědět se více o tom, jak Edward funguje a do čeho konkrétně investuje, stáhněte si zdarma elektronickou knihu pod tímto textem. Následně vás pravidelně budu informovat i o tom, jak si tato portfolia stojí.

 

EDWARDOVA PORTFOLIA
Jak je vytváříme a řídíme

Stáhněte si zdarma e-book a poznejte Edwardova modelová portfolia, díky kterým si i Vy můžete splnit své finanční cíle. 

STÁHNOUT ZDARMA

 

Strategická alokace jako základní přístup k řízení portfolií

Edward pracuje s 10 modelovými portfolii, které se liší mírou rizikovosti. Investiční výbor Edwarda uplatňuje jako hlavní přístup k řízení modelových portfolií tzv. strategickou alokaci. Tedy určuje poměry jednotlivých tříd aktiv, jako jsou akcie, státní dluhopisy, nemovitosti, zlato nebo komodity, pro každé modelové portfolio s výhledem na příštích 5 a více let. Toto procentní zastoupení jednotlivých tříd aktiv pak pravidelně reviduje a pokud je potřeba, přizpůsobuje.

Edward nepoužívá pro řízení portfolií tzv. taktickou alokaci, která se snaží průběžně reagovat na aktuální dění a optimalizovat výnos portfolia s výhledem na příštích několik měsíců. Věříme, že trhy jsou velmi nepředvídatelné a zároveň extrémně rychlé v přizpůsobování se novým informacím. Dle našeho názoru tedy taktická (krátkodobá) alokace proto nepřidává investorům vyšší výnos. Naopak si myslíme, že strategická alokace s dlouhodobým výhledem přinese trpělivým investorům optimální výnosy vzhledem k jejich investičnímu horizontu a přípustné míře rizikovosti (kolísání).

Cílem strategické alokace je zajistit při dané míře rizikovosti vybraného modelového portfolia co nejlepší výnos pro investora. Toho se Edward snaží docílit zejména vhodnou kombinací tzv. dynamických nástrojů, jako jsou akcie, nebo korporátní dluhopisy s tzv. defenzivními nástroji, jako jsou státní dluhopisy nebo zlato.

Komentář k aktuálnímu dění (březen 2021)

Většina Edwardových modelových portfolií zaznamenala od začátku roku dočasné poklesy hodnoty způsobené zejména poklesem cen defenzivních nástrojů. Tyto poklesy nebyly v tomto období “kompenzovány” růstem cen akcií.

Očekávání pozitivního vývoje ohledně vrácení ekonomik k normálu má za následek zvýšené obavy před inflací, z toho plynoucí očekávané zvyšování úrokových sazeb a z toho plynoucí pokles cen státních dluhopisů, o kterém jsem psal v předchozím článku.

Ceny 20letých státních dluhopisů USA tak od začátku roku poklesly o více než 10 % a podobně na tom je i cena zlata. Naopak komodity reagují na dění ohledně očekávané inflace nárůstem o 12 % a světové akcie jsou zhruba na stejných cenách jako na začátku roku 2021.

 

Propojme se na Facebooku...

...nebo na Linked In >>

 

Vývoj hlavních tříd aktiv od začátku roku 2021

 

Vývoj hlavních tříd aktiv za poslední 3 roky

Zdroj: www.morningstar.co.uk. Jednotlivé třídy aktiv reprezentují následující indexy nebo ETF: Zlato: iShares Physical Gold ETC, Globální akcie: MSCI World index, US Dluhopisy: iShares US Treasury 20+yr ETF, Komodity: UBS CMCI composite ETF. Historické výnosy nejsou zárukou výnosů budoucích. 

Náš postoj a doporučení

Vzhledem k vysoké (a stále rostoucí) zadluženosti většiny vyspělých států, rekordní nerovnováze v příjmech obyvatelstva, sílící světové pozici Číny a dalším ukazatelům poukazujícím na pozdní fázi dlouhodobého dluhového cyklu vyspělých ekonomik (o tom, co je to dlouhodobý dluhový cyklus, jsem psal v tomto článku), klademe stále důraz na širokou diversifikaci (rozložení). V rámci vybraných modelových portfoliích v Edwardovi stále nadvažujeme poměr zlata a držíme i netradiční nástroje jako jsou komodity a globální protiinflační dluhopisy.

Investorům doporučujeme kromě těchto klasických investičních zásad:

 

Čtyři prověřené investiční zásady

Stáhněte si zdarma e-book, který vám odhalí to nejdůležitější, co potřebujete k úspěšnému investování.

STÁHNOUT ZDARMA

 

dodržovat i následující neméně důležitá pravidla:

  1. Mít stanovené finanční cíle a jim odpovídající složení portfolia.
  2. Řídit se investičním (finančním) plánem a průběžně ho aktualizovat.
  3. Neodkládat začátek investování (protože prvně zainvestované peníze mají díky složenému úročení nejvyšší podíl na částce, kterou získáte na konci investičního horizontu).

Váš úspěch bude záviset zejména na vaší schopnosti disciplinovaně tyto zásady a pravidla dodržovat!

I proto byste měli mít svého poradce (mentora), který bude na celý proces dohlížet a provázet vás na cestě k vašim životním finančním cílům.

Je mi potěšením, že řada z vás již této možnosti u mě využila a dává mi pozitivní zpětnou vazbu, jak se můžete dočíst v mých referencích.

Máte-li zájem o seriózní a férovou spolupráci v oblasti investic a správy vašeho majetku, neváhejte se na mě obrátit.

 

Zdroj: Většina článku byla převzata z https://www.edwardinvest.cz/komentar-k-deni-na-trzich/

 

Propojme se na Facebooku...

...nebo na Linked In >>

Jakub Hesoun
Investiční poradce, lektor finanční gramotnosti, zakladatel Investičního fondu Peníze pod kontrolou, příznivec férového a bezpečného investování a v neposlední řadě také milovník své rodiny a volného času, který se našel v tom, čím se živí.

ŘEKLI O MNĚ

"S Ing. Hesounem se známe řadu let od dob jeho působení na pozici privátního bankéře jedné velké banky, jejímž jsem klientem. Vzhledem k tomu, že mi vždy vyhovoval jeho styl práce, zůstali jsme v kontaktu i poté, co z banky odešel a osamostatnil se jako privátní finanční poradce. Hlavními důvody pro mé rozhodnutí zůstat s ním v kontaktu a nadále využívat jeho služeb jsou jeho solidnost, přesnost, za všech okolností férové jednání, a to hlavní, pozitivní finanční efekt plynoucí z investic a rozhodnutí, která mi pomohl učinit."
Ing. Stanislav KumžákObchodní ředitel pro východní Evropu - VISCOFAN CZ s.r.o.
"Jakub Hesoun byl 1,5 roku členem týmu ERSTE Premier v Českých Budějovicích, který se zabývá obsluhou Top Affluentní klientely v ERSTE Premier, prémiové službě České spořitelny, a.s. U Jakuba jsem nejvíce oceňoval jeho znalosti z oblasti investičního bankovnictví a také schopnosti tyto dovednosti předávat dále, ať svým klientům nebo kolegům v týmu."
Ing. Petr MichalecManažer ERSTE Premier centra České Budějovice
"S panem Ing. Jakubem Hesounem spolupracujeme již několik let. Ing. Hesoun připravuje pro naší organizaci školení na témata dle naší zakázky. Nejčastěji řešená témata jsou dluhová problematika, finanční gramotnost, spoření a investice. Účastníci si chválí jasnost a srozumitelnost přednášek i trpělivost věnovanou každému dotazu účastníka. Jako organizátoři oceňujeme ochotu, rychlou a vstřícnou komunikaci a profesionální přístup lektora."
PhDr. Miroslava HoreckáŘeditelka PorCeTa, o.p.s., Tábor
"Profesionalitu a vysokou kvalitu považuji u investičního poradce za "normální". Ing. Jakub Hesoun k tomu ovšem skýtá nadstavbu tím, že vnímá klienta i srdcem, takže výsledná spolupráce je na té nejvyšší úrovni."
Jana KrálováKlientka - investiční poradenství
"Pan Jakub Hesoun je profesionál, s velkými zkušenostmi, přehledem a jedinečným osobním a přátelským přístupem. Když jsem řešila nově vzniklou životní situaci, velice profesionálně a trpělivě mi poradil. Nikdy neměl problém zodpovědět mé nekonečné otázky a vždy jsme si vše pečlivě prošli, abych si byla jista, že je to ta nejlepší možnost pro mne a jak dále postupovat. Vřele doporučuji spolupráci s panem Hesounem."
Eva TisoňováKlientka - individuální poradenství

LÍBIL SE VÁM ČLÁNEK?

Pokud ano a chcete o tématu vědět více

jistě najdeme cestu, jak byste i Vy mohli získané informace zužitkovat.

Upozornění na rizika: historické výnosy nejsou zárukou výnosů budoucích. Hodnota investice může kolísat a může i významně spadnout pod svou výchozí úroveň. Koncepty zde uvedené nejsou poradenstvím k žádným konkrétním investičním nástrojům. Reperezentují názory a zkušenosti autora. Článek nemůže nahradit osobní schůzku a autor neodpovídá za žádné rozhodnutí, které na základě jeho přečtení učiníte. Vždy se ohledně Vašich financí raďte s odborníky, než podepíšete jakoukoliv smlouvu.